جهان ارزهای دیجیتال به سرعت در حال گسترش است و فرصت‌های سرمایهگذاری متعددی را برای سرمایه‌گذاران ایجاد کرده است. از محبوب‌ترین گزینه‌های سرمایهگذاری در این حوزه، صندوقهای سرمایهگذاری ارز دیجیتال و سبدگردانی کریپتو هستند. در این روش‌های سرمایهگذاری، مدیریت آن‌ها به طور غیرمستقیم به عهده یک یا چند نفر است و طیف متنوعی از ارزهای دیجیتال و سایر دارایی‌های مرتبط با بلاکچین را در سبد سرمایهگذاری خود دارند.
سبدگردانی ارز دیجیتال در واقع به عنوان یک استراتژی سرمایهگذاری در دنیای ارز دیجیتال شناخته می‌شود. در ادامه به طور مفصل در مورد این دو روش سرمایهگذاری کریپتو، نحوه کارکرد، مزایا و معایب هر دو می‌پردازیم.
صندوق سرمایهگذاری مبتنی بر ارز دیجیتال چیست و چگونه کار می‌کند؟
درون هر صندوق ارزی، سبدهایی از ارزهای دیجیتال مختلف گنجانده شده است. هر سبد شامل چندین رمز ارز با سهم‌های متفاوت است که همراه یکدیگر ارزش سبد را مشخص می‌کنند.
جذابیت این سیستم آنجاست که اگر ارزش یک رمز ارز پایین بیاید، رمز ارزهای دیگری در آن سبد هستند که کاهش ارزش آن را جبران کنند. پس از خرید ارز دیجیتال، دارایی‌ها به صندوق افزوده می‌شوند و سرمایه‌گذاران و معامله‌گران با تمرکز روی این دارایی‌ها بهترین عملکرد را ارائه می‌دهند.
هدف از سرمایهگذاری در صندوق سرمایهگذاری رمز ارز چیست؟
سرمایهگذاری در صندوق رمز ارز با اهداف زیر انجام می‌شود:
- دسترسی آسان به بازار ارزهای دیجیتال
- تنوع‌بخشی به سبد سرمایهگذاری
- کاهش هزینه‌های سرمایهگذاری
دسترسی آسان به بازار ارزهای دیجیتال
با سرمایهگذاری در این صندوق به افراد تازهکار و کم‌تجربه این امکان را می‌دهد تا بدون نیاز به خرید و نگهداری مستقیم ارزهای دیجیتال، با ریسک کمتر و مطمئن‌تری در این بازار سرمایهگذاری کنند.
تنوع‌بخشی به سبد سرمایهگذاری
این صندوق‌ها می‌توانند با سرمایهگذاری در طیف وسیعی از ارزهای دیجیتال، باعث کاهش ریسک سرمایهگذاری شود.
کاهش هزینه‌های سرمایهگذاری
صندوقهای سرمایهگذاری می‌توانند با استفاده از مقیاس‌پذیری، هزینه‌های سرمایهگذاری را برای سرمایه‌گذاران کاهش دهند.
انواع صندوقهای سرمایهگذاری ارز دیجیتال
صندوق سرمایهگذاری ارزی از نظر مدیریت به دو دسته تقسیم می‌شوند:
- صندوق سرمایهگذاری ارزی با مدیریت فعال
- صندوق سرمایهگذاری ارزی با مدیریت غیرفعال
صندوق سرمایهگذاری ارزی با مدیریت فعال
این نوع صندوق‌ها توسط یک تیم حرفه‌ای اداره می‌شوند که به طور فعال دارایی‌های صندوق را انتخاب و مدیریت می‌کنند تا منجر به کسب سود بالاتر می‌شود. این تیم، با استفاده از دانش و تجربه خود، سبدی از ارزهای دیجیتال را تشکیل می‌دهد و به صورت منظم، ترکیب سبد را براساس معیارهای مختلفی مثل تحلیل تکنیکال و تحلیل بنیادی، تغییر می‌دهد.
صندوق سرمایهگذاری ارزی با مدیریت غیرفعال
این صندوق‌ها به طور معمول یک شاخص ارزی خاص را دنبال می‌کنند و دارایی‌های خود را به گونه‌ای انتخاب می‌کنند که عملکردی مشابه شاخص داشته باشند.
مزایا و معایب صندوق ارزی فعال و غیرفعال را در جدول زیر به نمایش درآورده‌ایم:
| صندوق ارزی غیرفعال | صندوق ارزی فعال | ویژگی |
| غیرفعال | فعال | مدیریت |
| دنبال می‌شود | دنبال نمی‌شود | شاخص |
| تغییر منظم نیست | تغییر منظم | ترکیب سبد |
| کم | زیاد | ریسک |
| کم | زیاد | هزینه‌های مدیریت |
| کم | زیاد | احتمال کسب بازدهی |
با توجه به استراتژی سرمایهگذاری و نوع دارایی‌های مورد استفاده، صندوقهای رمز ارز تقسیم‌بندی‌های مختلفی دارند. در ادامه به معرفی برخی از رایج‌ترین صندوقهای سرمایهگذاری ارز دیجیتال می‌پردازیم:
- صندوق سرمایهگذاری مستقیم
- صندوق سرمایهگذاری غیرمستقیم
- صندوق سرمایهگذاری ترکیبی
- صندوق سرمایهگذاری با استراتژی خاص
صندوق سرمایهگذاری مستقیم
این صندوق‌ها دارایی خود را به صورت مستقیم در ارزهای دیجیتال مختلف سرمایهگذاری می‌کنند. این صندوق‌ها به دلیل ماهیت مستقیم سرمایهگذاری، ریسک بالاتری نسبت به سایر صندوق‌ها دارند، اما در عین حال پتانسیل بازدهی بالاتری را نیز ارائه می‌دهند.
صندوق سرمایهگذاری غیرمستقیم
دارایی قابل سرمایهگذاری در این صندوق‌ها به جای ارزهای دیجیتال، اوراق بهادار، محصولات و خدماتی است که براساس قیمت رمز ارزها ارزش‌گذاری می‌شوند. صندوق قابل معامله در بورس (ETF) که واحدهای آن مثل سهام در بورس معامله می‌شوند یا صندوقهای مبتنی بر شاخص با هدف پیروی از عملکرد یک شاخص بازار، هردو جزو صندوقهای سرمایهگذاری غیرمستقیم محسوب می‌شوند.
سبدگردان ارزهای دیجیتال نوع دیگری از صندوقهای غیرمستقیم هستند که سرمایه‌گذاران دارایی خود را در اختیار یک سبدگردان باتجربه و متخصص می‌سپارند و این شخص به جای سرمایه‌گذاران به خرید و فروش ارز دیجیتال می‌پردازد.
صندوق سرمایهگذاری ترکیبی
این صندوق‌ها ترکیبی از دارایی‌های متنوع را در خود جای داده‌اند، از جمله ارزهای دیجیتال، اوراق بهادار مرتبط با ارزهای دیجیتال و سایر دارایی‌های سنتی. این صندوق‌ها با هدف ایجاد تعادل بین ریسک و بازده طراحی شده‌اند و گزینه مناسبی برای سرمایه‌گذارانی هستند که ریسک‌پذیری نسبتا خوبی دارند.
صندوق سرمایهگذاری با استراتژی خاص
این صندوق‌ها براساس استراتژی‌های سرمایهگذاری خاصی فعالیت می‌کنند. این استراتژی‌ها می‌توانند براساس عوامل مختلفی مانند نوع ارز دیجیتال، افق زمانی، ریسک‌پذیری و سایر عوامل تعیین شوند. این نوع صندوق‌ها به سرمایه‌گذاران این امکان را می‌دهند که به فرصت‌های سرمایهگذاری جدیدی برسند که دسترسی به آن‌ها به‌صورت مستقیم برای سرمایه‌گذاران خرد دشوار یا غیرممکن است. اما این را هم باید در نظر گرفت که هزینه و ریسک بیشتری نسبت به سرمایهگذاری مستقیم دارد.
مزایای سرمایهگذاری در صندوق سرمایهگذاری ارز دیجیتال
سرمایهگذاری در صندوقهای ارزی مزایای متعددی نسبت به سرمایهگذاری مستقیم در ارزهای دیجیتال دارد، از جمله این ویژگی‌های مثبت می‌توان به موارد زیر اشاره کرد:
- تخصص مدیریت حرفه‌ای
- تنوع سبد سرمایهگذاری
- مدیریت ریسک
- دسترسی آسان و سهولت سرمایهگذاری
- هزینه‌های مدیریت کمتر
تخصص مدیریت حرفه‌ای
صندوق سرمایهگذاری ارز دیجیتال توسط متخصصین ارز دیجیتال مدیریت می‌شوند که دارای تجربه و دانش کافی در زمینه بلاکچین و ارزهای دیجیتال هستند. این مدیران توانایی تحقیقات بازار، اعمال استراتژی‌های سرمایهگذاری و مدیریت ریسک سرمایهگذاری را دارند که ممکن است یک سرمایه‌گذار مجبور شود زمان زیادی برای یادگیری در تمام زمینه‌های سرمایهگذاری بگذارد که به صرفه نیست.
تنوع سبد سرمایهگذاری
صندوق سرمایهگذاری ارز دیجیتال طیف متنوعی از ارزهای دیجیتال را در سبد سرمایهگذاری خود جا داده است که به کاهش ریسک سرمایهگذاری کمک می‌کند. علاوه بر این، برخی از صندوق‌ها در اوراق بهادار مرتبط با ارزهای دیجیتال یا سایر دارایی‌های سنتی نیز سرمایهگذاری می‌کنند که به افزایش تنوع سبد سرمایهگذاری کمک می‌کند.
مدیریت ریسک
متخصصان صندوقهای سرمایهگذاری ارزی از ابزارهای مختلفی برای مدیریت ریسک سرمایهگذاری استفاده می‌کنند، از جمله حد ضرر، تخصیص دارایی و سایر استراتژی‌های مدیریت ریسک.
دسترسی آسان و سهولت سرمایهگذاری
سرمایهگذاری در صندوقهای کریپتو نسبت به سرمایهگذاری مستقیم در ارزهای دیجیتال آسان‌تر است. سرمایه‌گذاران با ایجاد یک حساب کاربری در سایت‌های صندوق سرمایهگذاری می‌توانند به راحتی در صندوقهای مورد نظر خود سرمایهگذاری کنند. این مورد برای سرمایه‌گذاران تازهکار که تجربه و دانش کمتری در مورد بازار رمز ارزها دارند مزیت بالایی محسوب می‌شود.
هزینه‌های مدیریت کمتر
صندوق سرمایهگذاری ارز دیجیتال معمولاً هزینه‌های مدیریت کمتری نسبت به سرمایهگذاری مستقیم در ارزهای دیجیتال دارند.
معایب سرمایهگذاری در صندوق ارزی
علاوه‌بر مزایایی که این صندوق‌ها برای سرمایه‌گذاران دارد از معایبی هم برخوردارند. از جمله این معایب می‌توان به موارد زیر اشاره کرد:
- هزینه‌ها و کارمزد صندوق
- ریسک بازار
- عدم کنترل مستقیم
هزینه‌ها و کارمزد صندوق
صندوقهای ارزی هزینه‌های مدیریت و سایر هزینه‌های عملیاتی را در پی دارند که این هزینه‌ها بر بازدهی سرمایهگذاری شما تأثیر می‌گذارد.
ریسک بازار
ارزهای دیجیتال نیز مانند هر نوع سرمایهگذاری دیگر بازار پرنوسانی دارند و قیمتشان می‌تواند به شدت افزایش یا کاهش یابد. این نوسانات می‌توانند بر عملکرد صندوقهای ارز دیجیتال نیز تاثیر بگذارند.
عدم کنترل مستقیم
زمانی که سرمایه خود را وارد صندوق ارزی می‌کنید، کنترل مستقیمی بر دارایی خود و روند سرمایهگذاری ندارید. این می‌تواند برای سرمایه‌گذاران با تجربه که ترجیح می‌دهند کنترل بیشتری بر سرمایهگذاری خود داشته باشند یک ضعف محسوب شود.
سبدگردانی ارز دیجیتال
حالا که با صندوق سرمایهگذاری رمز ارز آشنا شدید به سراغ سبدگردانی ارز دیجیتال می‌رویم. سبدگردانی ارز دیجیتال یک روش سرمایهگذاری است که در آن شما می‌توانید در چندین ارز دیجیتال مختلف سرمایهگذاری کنید و به جای اینکه تمام پول خود را روی یک ارز دیجیتال بگذارید، ترکیب مناسبی از چند نوع ارزهای دیجیتال را انتخاب کنید.
این کار به شما کمک می‌کند که ریسک خود را کاهش دهید و از فرصت‌های بازار بهره ببرید. برای مثال، شما می‌توانید در بیت‌کوین، اتریوم، ریپل و دیگر ارزهای دیجیتال سرمایهگذاری کنید و یک متخصص که به سبدگردان معروف است با سنجش بازار و نوسانات ارزی سبد شما را مدیریت کند.
سبدگردانی ارز دیجیتال هم مانند هر سرمایهگذاری دیگری، مزایا و معایب خود را دارد. برخی از مزایای سبدگردانی ارز دیجیتال عبارتند از:
- تنوع بالا
- کاهش ریسک
- امکان سوددهی بالا
تنوع بالا
با داشتن سبدی از ارزهای دیجیتال، شما می‌توانید از تنوع بالایی در سرمایهگذاری خود بهره‌مند شوید. این به شما کمک می‌کند تا در مقابل نوسانات بازار مقاوم باشید.
کاهش ریسک
سبدگردانی ارز دیجیتال به شما این امکان را می‌دهد که ریسک سرمایهگذاری خود را کاهش دهید. اگر قیمت یک ارز خاص دچار کاهش ارزش بشود، تاثیر آن روی کل سرمایهگذاری کمتر می‌شود.
امکان سوددهی بالا
اگر ارزش یکی از ارزهای سبد به طور ناگهانی افزایش پیدا کند، می‌توانید از سود بسیار بالایی بهره‌مند شوید.
برخی از معایب سبدگردانی ارز دیجیتال عبارتند از:
- پیچیدگی بیشتر
- هزینه‌های معاملاتی
پیچیدگی بیشتر
مدیریت چندین ارز دیجیتال در یک سبد ممکن است پیچیده به نظر برسد. برای یک مدیریت موفق و پربازده شما باید تحقیق و دانش کافی در مورد ارزهای دیجیتال مختلف، بازار و قوانین داشته باشید. همچنین باید از پلتفرم‌ها، کیف‌پول‌ها و صرافی‌های معتبر و امن برای خرید و نگهداری ارزهای دیجیتال خود استفاده کنید. این کار ممکن است زمان‌بر، پیچیده و خسته‌کننده باشد.
هزینه‌های معاملاتی
برای سبدگردانی ارز دیجیتال، شما باید هزینه‌های معاملاتی را بپردازید. این هزینه‌ها شامل کارمزد صرافی، شبکه، کیف‌پول، مالیات و کارمزد اشخاصی که سبدگردانی دارایی شما را برعهده دارند می‌شوند. این هزینه‌ها ممکن است باعث کاهش سود شما شوند.
انتخاب شرکت سبدگردان ارز دیجیتال
در هنگام انتخاب شرکت سبدگردان ارز دیجیتال، باید به نکات زیر توجه کنید:
- سابقه و تجربه شرکت: شرکت سبدگردان باید سابقه و تجربه کافی در زمینه مدیریت پرتفوی ارزهای دیجیتال داشته باشد.
- تخصص و مهارت تیم سبدگردانی: تیم سبدگردانی باید از افراد متخصص و باتجربه تشکیل شده باشد.
- روش‌های مدیریت سبدگردانی: شرکت سبدگردان باید روش‌های مدیریت سبدگردانی مشخصی داشته باشد.
- هزینه سبدگردانی ارز دیجیتال: کارمزد سبدگردانی باید منطقی و قابل‌قبول باشد.
جمع‌بندی
به طور کلی می‌توان گفت سبدگردانی کریپتو یک ابزار قدرتمند است که با دقت و شناخت بازار، می‌تواند در کسب و کارهای سرمایهگذاری به نحوی جذاب و موثر عمل کند؛ اما همواره لازم است به یک اصل اساسی توجه کنیم: “تمام سرمایه‌گذاری‌ها ریسک دارند!”
سوالات متداول
۱. تفاوت سبدگردانی کریپتو با صندوقهای سرمایهگذاری رمز ارز چیست؟
در سبدگردانی رمز ارز، سرمایه‌گذاران بر سبد سرمایهگذاری خود کنترل بیشتری دارند. آن‌ها می‌توانند با سبدگردان در مورد استراتژی سرمایهگذاری خود مشورت کنند و در صورت لزوم، درخواست تغییراتی در سبد سرمایهگذاری خود را داشته باشند.
صندوق ارز دیجیتال برای سرمایه‌گذاران کم‌تجربه‌ای که می‌خواهند با ریسک کمتری در بازار ارزهای دیجیتال سرمایهگذاری کنند، مناسب‌تر است. سبدگردانی رمز ارز برای سرمایه‌گذاران باتجربه‌ای که می‌خواهند کنترل بیشتری بر سبد سرمایهگذاری خود داشته باشند، مناسب‌تر است.
۲. چگونه می‌توانم یک سبدگردانی ارز دیجیتال ایجاد کنم؟
برای ایجاد یک سبدگردانی ارز دیجیتال، باید ارزهای مختلفی انتخاب کنید و به نسبت مورد نظر خود سرمایهگذاری کنید. شما می‌توانید از سرویس‌های آنلاین یا پلتفرم‌های معتبر مثل سبدگردان دانش و سرمایه درخواست یک سبدگردانی اختصاصی بدهید و تحلیل‌گران با در نظر گرفتن شرایط مالی و میزان ریسک‌پذیری سرمایه‌گذار یک استراتژی معاملاتی شخصی تدوین می‌کنند.
۳. بهترین صندوقهای سرمایهگذاری ارز دیجیتال کدام هستند؟
صندوقهای ارز دیجیتال می‌تواند یک گزینه مناسب برای سرمایه‌گذاران تازهکار یا افرادی باشد که وقت و دانش کافی برای سرمایهگذاری در بازار ارزهای دیجیتال را ندارند. با این حال، قبل از انتخاب بهترین صندوق سرمایهگذاری رمز ارز، باید تحقیقات لازم را انجام دهید و شرکتی را انتخاب کنید که از سابقه کافی و افراد کاربلد برخوردار باشد.
